Investir dans la pierre : logement, bureaux, commerce… quelles différences ?

Les placements financiers fluctuent au rythme des marchés et beaucoup d'entre nous se tournent vers des options plus stables comme l'immobilier. Ce domaine offre une panoplie de choix, allant des immeubles résidentiels aux bureaux commerciaux, en passant par les locaux commerciaux. Mais comment s'y retrouver entre ces diverses options ? Quelles sont leurs particularités et quels retours sur investissement peut-on escompter ?
Nous allons vous donner des conseils pour que l'investissement immobilier ne soit pas uniquement réserver aux experts de l'immobilier mais aussi pour toute personne qui désire en savoir plus sur le sujet.
 

Le secteur résidentiel est souvent perçu comme le pilier de l'investissement immobilier. En tant qu'investisseur, vous avez la possibilité d'acquérir des appartements ou des maisons, souvent pour les louer à des locataires en quête d’un chez-soi. L’attrait principal ? Une demande locative relativement stable.

Investir dans le logement peut ensuite offrir un profit très élevé. En effet, le rendement brut peut aller jusqu’à 12%. Pour bénéficier de cet avantage considérable, le bien doit respecter quelques conditions concernant l’emplacement et la gestion. C’est pour cela qu’il est conseillé de confier le bien à un professionnel. 
Après, il s’agit de l’investissement le moins risqué. Même si le marché de l’immobilier fonctionne suivant un cycle, les conséquences d’un changement sont moins violentes. A côté de cela, les biens immobiliers augmentent de valeur sur le long terme. Les bénéfices peuvent être de plus en plus élevés grâce aux plus-values. Dans les quartiers à forte demande de logement, il est plus judicieux d’investir dans des biens anciens et de réaliser des travaux de rénovation. Le bien pourra ensuite être revendu à un prix plus élevé par rapport à son prix initial.

Pour ceux qui envisagent cette option, il est crucial de se pencher sur certains éléments :
•    Localisation : Un bon emplacement est synonyme de loyers élevés et de vacance locative réduite. Optez pour des zones dynamiques avec une bonne accessibilité et des infrastructures.
•    Gestion : Bien que la gestion d'appartements puisse être chronophage, des sociétés de gestion spécialisées peuvent prendre en charge cette tâche. Elles s'occupent des baux, de l'entretien, et des relations avec les locataires.
•    Rendement : Les revenus générés proviennent principalement des loyers perçus, mais la revalorisation du bien au fil des années peut également augmenter votre revenu global.

L'immobilier résidentiel peut sembler plus accessible pour le néophyte, mais il est essentiel de bien comprendre les lois en vigueur, notamment en matière de baux, pour éviter tout désagrément.
 

La fiscalité doit ensuite retenir l’attention lorsqu’il s’agit d’investir dans l’immobilier. Par exemple, il faut considérer l’impôt sur la plus-value si vous voulez vendre un bien qui a été rénové. Cependant, l’investissement bénéficie de plusieurs avantages fiscaux. 
Parmi les plus intéressants, on note les dispositifs de défiscalisation comme la Dénormandie pour les biens rénovés se trouvant dans les centres villes. Sur 12 ans, l’avantage fiscal peut aller jusqu’à 21%. Le dispositif Malraux permet ensuite aux sites patrimoniaux d’être éligibles à un avantage fiscal entre 22 et 30% pour la réalisation de travaux.
 

Les bureaux commerciaux représentent un secteur attractif pour les investisseurs à la recherche de rendement stable. Ces immeubles sont généralement loués à des entreprises pour des périodes plus longues que le résidentiel, souvent avec des baux de plusieurs années.

Quelques points à considérer :

• Demande croissante : Avec l'essor du télétravail, les entreprises cherchent des espaces flexibles et bien situés. Investir dans des bureaux modulables peut s'avérer judicieux.
• Gestion professionnelle : Les baux commerciaux impliquent souvent des sociétés de gestion qui assurent l'entretien et l'administration quotidienne.
• Rendement : Les loyers de bureaux peuvent offrir des revenus plus élevés que les logements résidentiels, bien que le risque lié à la vacance locative puisse être plus important.

Le marché des bureaux est en constante évolution, avec une demande accrue pour des espaces modernes et écologiques, ce qui peut impacter les investissements futurs.
 

Les locaux commerciaux présentent des opportunités captivantes pour les investisseurs en quête de rendement. Ces espaces sont souvent loués à des commerces de détail ou des restaurants et possèdent leurs propres particularités.

À garder à l'esprit :
•    Emplacement : Une boutique bien placée dans une zone achalandée garantit un rendement supérieur et une stabilité locative.
•    Flexibilité contractuelle : Les baux commerciaux permettent une flexibilité dans les conditions de location, souvent plus avantageuse pour les investisseurs.
•    Risques financiers : Bien que les locaux commerciaux puissent offrir des revenus considérables, ils sont soumis à des cycles économiques plus volatils, influençant la santé financière des locataires.

Investir dans les locaux commerciaux nécessite un sens aigu du marché et une compréhension des tendances économiques locales et globales.
 

Pour ceux qui souhaitent investir dans l'immobilier sans se soucier des tracas quotidiens, les Sociétés Civiles de Placement Immobilier (SCPI) offrent une alternative séduisante. Les SCPI permettent d’acquérir des parts d’un portefeuille immobilier diversifié, sans avoir à gérer directement les biens.

En quoi consistent-elles ?
•    Diversification : Les SCPI permettent d’investir dans divers types de biens (résidentiels, bureaux, commerces), réduisant ainsi les risques.
•    Gestion professionnelle : Les sociétés de gestion prennent en charge toutes les opérations, de l’entretien à la distribution des loyers.
•    Accessibilité : Avec un investissement minimum souvent faible, elles s’adressent à un large public.
 

Les SCPI sont parfaites pour ceux qui recherchent un revenu passif, bien qu'il soit important de bien choisir la société de gestion pour assurer un rendement optimal. Attention toutefois aux frais de gestion et à la liquidité des parts.
 

L'investissement immobilier reste un pilier solide pour diversifier et faire fructifier un portefeuille d'actifs. Chaque type de bien, résidentiel, bureaux ou commerces, présente ses propres avantages et défis. Le choix entre les différentes options dépendra de votre appétit pour le risque, de votre connaissance du marché et de vos objectifs financiers.
 

Le monde de l'immobilier est vaste, et au-delà des immeubles physiques, des solutions innovantes comme les SCPI offrent de nouvelles perspectives pour investir dans la pierre sans les contraintes traditionnelles.